8公司获得推荐评级-更新中

【19:54 中国石化(600028)：高分红石化央企 持续推动高质量发展】

　　 3月25日给予中国石化(600028)推荐评级。

　　投资建议 预计2024-2026 年公司营收分别为33736.28、34026.07、34126.56亿元；归母净利润分别为637.42、713.88、759.80 亿元，同比增长5.42%、12.00%、6.43%；EPS 分别为0.52、0.59、0.62 元，对应PE 分别为11.84、10.57、9.93 倍，维持“推荐”评级。

　　风险提示 原料价格大幅上涨的风险，产品景气度下滑的风险，新建项目达产不及预期的风险等。

　　该股最近6个月获得机构17次买入评级、4次增持评级、3次推荐评级。


【19:14 观典防务(688287)：无人机*数据要素 低空经济浪潮有望加速公司多场景拓展潜力】

　　 3月25日给予观典防务(688287)推荐评级。

　　投资建议：1）盈利预测：该机构预计公司2023-25 年实现归母净利分别为0.82、1.07 及1.4 亿，24-25 年增速分别为31%及30.6%，对应23-25 年EPS 分别为0.22、0.29 及0.38 元，PE 分别为43、33 及25 倍。2）投资建议：该机构选取A股无人机上市公司纵横股份、中无人机（同为科创板企业）进行比较，根据Wind一致预期，纵横与中无人机对应24 年PE 分别为52 及66 倍，PB 分别为7.9与4.3 倍，观典防务明显低于可比公司。该机构首次覆盖并给予“推荐”评级。

　　风险提示：技术迭代风险、禁毒服务业务市场空间收窄、其他飞行服务市场竞争加剧。

　　该股最近6个月获得机构2次推荐评级。


【17:59 中国移动(600941)：营收突破万亿 利润创历史新高 派息率持续提升】

　　 3月25日给予中国移动(600941)推荐评级。

　　投资建议：考虑到经济承压和CHB 端业务增速承压等因素，该机构下调归属于母公司净利润分别为1400.59、1491.47、1582.88 亿元（24-25 年前值为1456.74、1586.55 亿元），对应EPS 分别为6.55/6.97/7.40 元，维持“推荐”评级。

　　风险提示：宏观经济下滑风险，5G 或千兆网络渗透率不及预期，ARPU 值提升不及预期，数字化转型业务发展不及预期。

　　该股最近6个月获得机构26次买入评级、6次推荐评级、6次增持评级、3次跑赢行业评级、1次强烈推荐评级、1次买入-A评级、1次增持-B评级、1次优于大市评级。


【17:14 渝农商行(601077)：不良出清 区域赋能 股息丰厚】

　　 3月25日给予渝农商行(601077)推荐评级。

　　投资建议：存量风险出清，区域发展提速
　　风险提示：区域信用风险暴露;宏观经济波动超预期;转型进度不及预期。

　　该股最近6个月获得机构3次买入评级、3次增持评级、1次推荐评级。


【17:09 洛阳钼业(603993)2023年年报深度点评：见龙在田】

　　 3月25日给予洛阳钼业(603993)推荐评级。

　　投资建议：该机构预计2024-2026 年，公司归母净利润为111.17、119.11、131.25 亿元，EPS 分别为0.51、0.55 和0.61 元，对应最新股价（3 月22 日）的PE 分别为15X/14X/12X，维持“推荐”评级。

　　风险提示：项目进展不及预期，铜钴价格下跌，地缘政治风险，汇率风险等。

　　该股最近6个月获得机构20次买入评级、8次增持评级、2次推荐评级、1次“买入”投资评级、1次买入-A评级、1次跑赢行业评级。


【15:14 紫金矿业(601899)2023年报点评：历史性重大突破 跃升百万吨级世界铜企】

　　 3月25日给予紫金矿业(601899)推荐评级。

　　投资建议：该机构认为，紫金矿业拥有大规模开发低品位、难利用矿山的能力，这在当前矿业发展阶段中具有明显竞争优势，且公司现有多个大型项目在建或扩产，增长空间明确且具有较长可持续性，看好紫金矿业长期投资价值。预计2024-2026 年公司实现营业收入3182.08 亿元、3497.20 亿元、3836.73 亿元，分别同比增长8.5%、9.9%、9.7%；归母净利润269.87 亿元、339.19 亿元、418.23 亿元，分别同比增长27.8%、25.7%、23.3%（上次对2024-2025 年归母净利润预测：244.07 亿元、312.64 亿元；上调原因：上调对铜价和金价假设）。

　　风险提示：（1）海外项目属地风险；（2）中国经济复苏不及预期；（3）海外出现经济衰退；（4）成本控制不及预期。

　　该股最近6个月获得机构26次买入评级、5次推荐评级、3次增持评级、1次“买入”投资评级、1次优于大市评级、1次跑赢行业评级。


【14:09 中国石化(600028)：扣非利润同比增长 央企稳盈利+高分红特性凸显】

　　 3月25日给予中国石化(600028)推荐评级。

　　投资建议：勘探业务高毛利保障盈利，国内需求边际改善推动炼油化工业务盈利能力修复，且在央企市值考核背景下，公司估值有望提升。该机构预计，2024-2026 年归母净利润分别为704.08/736.89/775.33 亿元，EPS 分别为0.58/0.61/0.64 元/股，对应2024 年3 月22 日的PE 分别为11 倍、10 倍、10 倍，维持“推荐”评级。

　　风险提示：原油价格波动的风险，化工品景气度下行的风险，下游需求不及预期的风险。

　　该股最近6个月获得机构12次买入评级、4次增持评级、2次推荐评级。


【13:14 紫金矿业(601899)：飞龙在天】

　　 3月25日给予紫金矿业(601899)推荐评级。

　　投资建议：公司铜金产量持续增长，考虑到铜金价格上涨，该机构预计2024-2026 年公司将实现归母净利254 亿元、308 亿元、332 亿元，对应3 月22 日收盘价的PE 为16x、13x 和12x，维持“推荐”评级。

　　风险提示：项目进度不及预期，铜金锂等金属价格下跌，地缘政治风险，汇率风险等。

　　该股最近6个月获得机构26次买入评级、4次推荐评级、3次增持评级、1次“买入”投资评级、1次优于大市评级、1次跑赢行业评级。